什么是套期保值，能举个例子吗？

1. 什么是套期保值，能举个例子吗？

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2. 任何情况下,套期保值的结果都比不进行套期保值好正确吗

您好，任何情况下,套期保值的结果都比不进行套期保值好正确吗，不对
“不对。 套期保值它是一种为避免或减少价格发生不利变动的损失,而以期货交易临时替代实物交易的一种行为。不是为了盈利, 套期保值的理论基础:现货和期货市场的走势趋同(在正常市场条件下),由于这两个市场受同一供求关系的影响,所以二者价格同涨同跌;【摘要】
任何情况下,套期保值的结果都比不进行套期保值好正确吗【提问】
您好，任何情况下,套期保值的结果都比不进行套期保值好正确吗，不对
“不对。 套期保值它是一种为避免或减少价格发生不利变动的损失,而以期货交易临时替代实物交易的一种行为。不是为了盈利, 套期保值的理论基础:现货和期货市场的走势趋同(在正常市场条件下),由于这两个市场受同一供求关系的影响,所以二者价格同涨同跌;【回答】

3. 关于套期保值的几个题目，请大家帮帮我

　　1、四月份开始种植大豆，可以视为四月份持有的是大豆多头。那么要进行套期保值（卖出套期保值），需要卖出70吨11月份到期的大豆期货合约。所以应该选A。估计答案是错了。
　　2、基差是最近的现货价格跟对应产品最近月份期货合约的价格差，公式是：现货价格—期货价格，所以上面就是800-810=-10，那个十一月份是干扰你的。
　　3、买入套期保值是指套期保值者先在期货市场上买入与其将在现货市场上（ ）的现货商品数量相等，交割日期将近或相同的该商品期货合约。
　　首先要明确买入套期保值的概念。买入套期保值是指投资者现在持有的是现货空头，在未来他想要买入现货，也就是持有现货多头。为了防止未来现货价格上涨导致经济损失，投资者现在需要买入期货合约（现在持有期货多头）。我想你现在迷惑的就是这个期货合约的数量了。投资者买入的期货合约数量要和未来买入的现货数量相同。所以上面那道题应该是“买入”。
　　买入套保实例：
　　9月份，某油厂预计11月份需要100吨大豆作为原料。当时大豆的现货价格为每吨2010元，该油厂对该价格比较满意。据预测11月份大豆价格可能上涨，因此该油厂为了避免将来价格上涨，导致原材料成本上升的风险，决定在大连商品交易所进行大豆套期保值交易。交易情况如下表：
　　现货市场                             期货市场
　　9月份      大豆价格2010元/吨            买入10手11月份大豆合约：价格为2090元/吨
　　11月份   买入10手（100吨）大豆         卖出10手11月份大豆合约：价格为2130元/吨
　　价格为2050元/吨
　　套利结果    亏损40元/吨                            盈利40元/吨
　　最终结果                  净获利40*100-40*100=0
　　可以看一下上面的实例。9月份买入的期货数量是10手（现在）。11月份买入的现货也是10手（将来）。所以买入套期保值现在买入的期货数量应该与将来买入的现货数量相同。说了很多不知道你明白了么
　　4、我是用每个选项减去+2的，看哪个大于零哪个就是获利，小于零就是亏损，等于零就是持平。不知道有没有道理。你可以自己再想想。
　　5、貌似1手铜期货是5吨吧。书上应该有说的。

4. 套期保值问题

这个投资组合实际上包括三部分：两家公司股票，和一只基金（跟踪富时指数的被动基金）
 
举个例子，计算方法
　如何利用期指进行套期保值
　　假设在4月15日，某机构持有市值900万元的股票组合，该组合与沪深300指数之间的贝塔系数为1.2（贝塔系数是一个相对指标。 贝塔系数为 1.2, 意味着沪深300上涨 10％时，股票上涨12%），拟在5月上旬股票分红完毕后卖出该组合。由于预期5月初市场可能下跌，于是决定采取套期保值策略。假定此时IF1005合约的价格为3000点，沪深300指数为2990点。
　　套期保值的基本操作步骤如下：
　　（不计手续费等其他费用）
　　（1）确定套期保值及方向：卖出套期保值。
　　（2）选择合约月份：由于拟在5月上旬卖出股票组合，根据"期限接近"原则，并考虑合约流动性，选择5月份到期的沪深300股指期货合约、即IF1005合约。
　　（3）计算合约数量：根据"数量相当"原则、用于套保的期货合约总价值应与现货资产的“修正价值”基本相当。4月15日，该股票组合的修正价值为：900万元×1.2=1080万元，一手IF1005合约的价值为3000点×300元/点=90万元，因此，应卖出IF1005合约的数量为：1080万元÷90万元/手=12手。于是该机构即以3000点的价格卖出开仓12手IF1005合约。
　　（4）结束套保：5月中旬该股票组合分红结束时，沪深300指数已下跌至2950点，此时IF1005合约价格为2940点。该机构在卖出全部股票组合的同时，以2940点的价格买入平仓12手IF1005合约。
　　（5）套保效果评估：在结束本次套保后，该机构在股指期货市场实现的盈利为：（3000点-2940点）×300元/点×12=21.6万元。在股票市场，相比4月15日，5月中旬卖出股票组合的亏损为：（2950-2990）÷2990×1.2×900=-14.45万元。两者相抵后盈利7.15万元，即该机构相当于以比4月15日更优的价格卖出了股票组合，还如期获得了股票分红，从而达到了套期保值的初衷。反之，如果5月中旬股票市场相对4月15日处于上涨状态，则该机构在股指期货市场将出现亏损，但在现货市场能以更高的价格卖出股票组合，同样也能实现套期保值的目的。

5. 套期保值的题~想不通啊想不通

我认为你这个问题问的很好，期货套期保值就应该活学活用。说明你动脑了。
让洒家来帮你解释一下
广东这铝厂在3月份钱不够，他想买，但他买不起。所以，以期货保证金交易方式，13200买入开仓铝合约。到了5月份，他资金可能周转的开了。所以他可以以15000的价格买入现货铝。5月份，期货市场比现货市场+200元/吨。那么这200元，完全可以理解为仓管费、运费等成本。
下面说重点：
只看现货市场，这家公司3月买不起，5月买得起，5月的时候买，就是每吨亏2000。3月份期货市场买，5月份现货市场交割，完全可以。其效果是赚了1800每吨。这样是不是规避了原材料价格上涨，给该铝厂带来的风险？这1800的盈利，是从期货市场里拿来的。
现在期货市场平仓了，每吨赚2000元。你注意，这家公司3月份并没有在现货市场上买入现货铝。他这里写每吨亏2000，是跟3月份比较。该公司，5月份想用铝的话，就是15000元/吨。你的意思是，“结果，现货亏2000/吨，期货赚2000/吨。“这样盈利就没了，对吧。好吧，就认为盈利没了，但是该企业，盈利了没了之后，他5月份用铝，成本是多少？13000对么？15000-（15200-13200）。该企业用期货市场里的盈利，弥补了现货市场，因为资金短缺带来的风险，对么？
我再给你换个角度，该企业选择交割的话，每吨盈利1800。现在现货市场是15000。15000-1800=13200，他实际购买价格是13200。
差不多，一样的。实际中，如果铝交割仓库离该企业比较远呢，费用会还会增加。一般企业套期保值不选择交割。当然交割也不是不可，还是要根据企业的特点来选择。

这道题要是在弄不明白，就再多做几道，做点卖套期保值的。你的思路是对的。

6. 关于套期保值的问题 求解答！

现货与期货价格大的方向上来说一定是同方向变化的，数量上是你自己把握的，现货100吨就是期货上大豆的10手，因为你做的是套保，所以尽管在交割前可能出现11月份的现货价涨了，而期货价下跌，但最终交割的时候期货价是要回归现货价的，所以，两者的变化数量会几乎一样，所以套保最后可能会总的有点小亏损，或者小盈利，或者持平，在期货市场上购买或出售与现货市场数量相同方向相反的期货合约在将来出售或买入期货合约来冲销现货市场上的损失才是套期保值。

7. 套期保值可以做到风险的转移,但是本身并不创造价值

1.套期保值本质上也是一种转移风险的方式，是由企业通过买卖衍生工具，将风险转移给其他交易者的方式。
2.套期保值活动主要转移的是价格风险和信用风险。3.价格风险主要包括商品价格风险、利率风险、汇率风险和股票价格风险等，是企业经营中最常见的风险【摘要】
套期保值可以做到风险的转移,但是本身并不创造价值【提问】
您好，是对的【回答】
1.套期保值本质上也是一种转移风险的方式，是由企业通过买卖衍生工具，将风险转移给其他交易者的方式。
2.套期保值活动主要转移的是价格风险和信用风险。3.价格风险主要包括商品价格风险、利率风险、汇率风险和股票价格风险等，是企业经营中最常见的风险【回答】

8. 套期保值的五、我们的产品

 （1）系统介绍企业价格风险管理系统分为业务处理和价格风险管理两大部分，业务处理为基础功能主要提供：经营数据采集、表单自动生成、合同进程跟踪、库存状态监控、物流跟踪、应收/应付款管理、财务结算管理、期货及金融衍生品管理等。在业务处理基础上系统创新加入了价格风险管理功能，为企业提供风险资产分析、风险提取、风险量化分析、风险控制平台、现货对冲管理、交易管理、风控管理和效果评估等功能。（2）系统功能○ 数据采集—采集企业进销存等运营数据，提取风险因子。○ 综合报表—实时生成企业各类业务报表。○ 风险资产分析—企业风险资产分布可视化展示○ 风险提取—自动显示出风险重量，并通过标准品折算成风险资产，经过内置模型计算出对企业影响程度将结果显示在系统中，企业可以影响程度不同提取出需要处理的进行风险对冲。○ 风险量化分析—内置风险量化模型，实施展示企业风险矩阵和提供全面的模型测试报告。○ 风险控制平台—由企业敞口风控平台和业务风控平台组成，全程管理期货和现货风险对冲过程中的交易策略、建仓计划、平仓计划以及设置风险预警线。○ 现货对冲管理—管理业务流程中，涉及到现货采购和销售的对冲。○ 交易管理—管理期货交易过程中交易计划、交易策略、建仓/平仓交易指令等，同时提供持仓查询和交易历史查询。○ 风控管理—审核期货交易过程中的策略、计划和指令，只有通过审核的方案在能进入下一步的操作。同时提供最优的套保工具、套保合约和套保比例。○ 效果评估—风险管理效果实施展示，套保有效性分析，企业运营流程优化。（3）价格风险管理系统的特点 合规管理—指定套期关系、套保有效性评估。动态管理—即时敏捷决策、动态价值管理、联网生产经营、量化模型分析。整合管理—业务处理（从每一笔业务中收集风险资产相关数据，风险处理数据与业务处理数据相伴而生）风险控制（在每一个生产经营环节上控制相关风险，风险控制流程与业务处理流程有机结合）管理决策（风险控制与机会把握相辅相成，风险管理与价值管理融为一体） 大宗商品行情分析系统通过对外部数据进行深度分析和整合，为企业提供便捷直观的数据查询、高效多层次的数据分析和风险控制辅助工具。（1）数据中心提供大宗商品相关的宏观数据、行业数据和市场数据，并提供详细的历史走势图。宏观数据分为国际宏观数据、国内宏观数据两个子类。行业数据分为煤炭行业、有色金属行业、钢铁行业数据，每个行业数据又分为产量销量、库存、现货价格、期货价格4个子类。（2）监控指标分行业制定的具有中长期价格指导意义的指标构造与指标分析，帮助企业会从图形走势的对比中快速分析价格的最新趋势。包括纵向历史走势对比图与最近几周期的横向（如不同地区的、供需双方的）对比图。（3）模型工具不断推出的行情分析及风险控制等方面的辅助工具，比如基差模型帮助企业理智细致地分析套利的合约选择、时机选择、盈亏与风险，影响因素排名量化确定大宗商品价格各个影响因素的重要性排名。影响因素按不同行业分类：煤炭行业可选品种为焦炭、焦煤、动力煤，钢铁行业可选品种为：钢铁、铁矿石，有色行业可选品种为：铜、铝、铅、锌。对每个品种都整理出相关系数最高的指标组合，与影响程度最大的（经验分析得到的）指标组合的相关系数展示。(4) 信息中心提供行情分析与市场机会提示，以及持仓数据、资金流向、市场热度等重要市场信息等 系统实现了企业期货、期权等金融衍生品交易过程中从策略制定、审批到执行的流程和权限控制，有效降低企业金融衍生品交易过程中的风险。系统分为管理员端和交易员端：管理员端主要功能是制定风控规则、交易范围、流程审批和交易控制。交易员端主要是交易执行端口，交易员端只允许订阅和交易指定的品种，支持一键下单，智能预埋，多账户智能交易，资金信息的自动实时计算，风险度实时跟踪及时提示等功能。（1）多账户智能管理。账户合并分拆，统一管理不同账户，减少资金划转手续，提升资金安全性。（2）综合风控体验。设置不同风控环境：指定交易品种，限制套保比例、限制持仓头寸等。实时风控反馈。(3) 全程交易控制。系统中提供交易审批功能，全程控制从交易策略、交易计划到交易实施的整个流程，只有通过审批才能进入具体的操作。(4) 资金安全保证。后台实时风险计算，风险预警，自动强平，保证投资账号资金的安全。 系统基于大宗商品业务特点开发的，解决企业在业务流程中的点价、调价、期货等信息化管理难题。帮助企业实现对大宗商品新型定价及期现整合管理。（1）进销存管理—计划管理、合同管理、采销管理、入库管理、出库管理、库存管理和货位管理和报表自动生成等功能（2）价格管理—管理大宗商品业务流程中的点价、调价和定价操作，并提供点价期限监控和点价审批等功能。（3）应收/应付款管理—对企业业务流程中的账款进行跟踪管理，同时还提供每一笔应收/应付款的账龄管理和查询功能。（4）综合报表—系统实现自动对业务流程中的数据进行统计，并实时以报表的形式显示在系统中，同时系统还根据企业的实际需求提供个性化的报表。 企业价格风险管理策略服务主要为企业提供积极的资产价值管理、市场机会提示与对冲策略方案和战略管理建议，为企业举行定期和不定期的策略会议及相应的风险管理与经营决策方案。主要内容包括：①市场分析报告与企业风险管理方案②特殊市场机会提示与策略方案，特殊经济形势与市场状况应对方案③场外交易（OTC）风险管理工具选择、估值、定价、执行中的协助与支持④经济、行业、市场趋势的高级预测模型⑤积极价值管理策略设计